6月金股汇总，7月a股新股

作者丨首财君

A股下半场来了，你准备好了吗？

今天是7月3日，明天A股下半场正式开启。A股上半年先抑后扬，虽然前4个月不是很理想，但5、6月的行情特别给力，两个月累计涨幅达16%，点数高达470点。

那么问题来了，7月上涨能否继续？月内如何寻找机会？

大家不用心急，截止目前券商机构的7月【十大金股】和【策略】都已经全部出炉。

一、七月金股

首财君统计了一下，七月获推荐次数最多的是贵州茅台、中国中免，均为4次；

国联证券、泸州老窖、上机数控、海尔智家、坚朗五金则获得3家券商共同推荐；

北新建材、海天味业、吉比特、莱茵生物、南大光电、等多股获得2家券商共同推荐。

信达证券

光大证券

上海证券

东兴证券

中原证券

民生证券

东亚前海

华鑫证券

长江证券

平安证券

财通证券

太平洋证券

国元证券

国信证券

二、七月策略

综合机构观点，展望下半年，海外扰动对A股影响最大的时点已过，市场信心也不断强化。同时，一揽子稳增长政策形成合力，市场对基本面改善预期不断强化，A股慢牛格局将重现。

具体研判逻辑如下：

1、机构认为，当下的主要任务就是找资产。核心逻辑是，此前市场非常担心的“经济问题”，现在已经几乎没有了，经济和防控政策更积极，因此当下的投资思路不再是避险，而是要找收益，找资产。

具体例证如下：

1）周三，工信部宣布“摘星促出行” 后，包括北京在内的多地迅速响应。微观数据也能证实，旅游出行的热度正在提升，如“近一周全国酒店预订量已超2019年同期”、“行程码“摘星”半小时内火车票搜索量上涨1.5倍”。

2）6月制造业PMI和非制造业PMI双双反弹，经济复苏为反弹护航。6月制造业采购经理指数、非制造业商务活动指数和综合PMI产出指数分别为50.2%、54.7%和54.1%，高于上月0.6、6.9和5.7%，均升至扩张区间，显示我国经济总体恢复有所加快 物流保通保畅政策见效 服务业正在回暖。

PMI数据是每个月最早发布的官方月度指标，较其他指标具有一定领先性，该数据的明显改善大幅冲淡了此前市场对“二季报和中报前后杀业绩”的担忧，部分踏空资金“积极入场”。

2、战略乐观，战术谨慎。

第二点是战略上要乐观，战术上要谨慎。为什么说战略上要乐观呢？前面第一点我们讲了，此前制约A股的两个因素，目前正在消退。

那么为什么说要战术谨慎，一是中报业绩披露期即将开始，这个时候资金会担心“业绩炸雷”，进而影响到市场情绪。

原因二是：3季度也是公募等机构资金调仓换股的时候，因为公募排名是截止到6月30日，从7月份开始机构要开始调仓换股，好为下半年的收益排名做准备。近期赛道股波动开始加剧，其实就有这2方面的因素。

3、配置思路

配置方向上仍需以稳为主，建议关注消费、稳增长、港股恒生科技指数三条主线。

主线一：消费方向。

基本面压力之下，消费的相对景气优势有望推动其相对估值扩张。建议关注：1）高确定性的白酒与医药。2）受益于政策的汽车、家电等行业。3）受益于疫情消退的线下消费行业，包括航空、机场、旅游等行业。

主线二：稳增长方向。

稳增长政策及财政发力背景下，稳增长方向或将是资本市场最重要的主线之一，而历史上历次固定资产投资增速上行区间，“稳增长”相关板块均表现突出。建议关注传统基建方向的建筑、建材、银行、地产等行业，以及新基建方向的风电、光伏等行业。

主线三：政策趋缓。

有望迎来估值修复行情的港股恒生科技指数。